很久很久以前，在一個大家都不懂什麼是時間， 連自己幾歲都不知道的年代，不知道何時該播種，何時該收割，時常鬧饑荒。正當大家感到苦惱的時候，忽然，有一隻怪獸跑出來說 ：「我有一個好方法，就是每過三百六十五天，我就會告訴大家已經過一年了。」經過大家的討論，終於同意怪獸的意見，而這隻怪獸，每到新的一年，都會大喊：過年了！所以，大家都叫牠│年獸。
有一天，玉皇大帝心血來潮舉辦了十二生肖選拔大賽，舉辦結束以後，大家都用十二生肖的輪替來計算時間，沒人在乎年獸的苦心，年獸覺得自己被看扁了，非常生氣。所以每到過年的時候，牠就會出來咬人、破壞莊稼，搞得村莊裡人心惶惶，大家都害怕年獸來到村子裡。
而十二生肖的動物們都看不慣年獸的行為，所以決定要去攻打年獸，想不到他們第一戰卻失敗了！經過大家檢討之後，他們決定去向最有錢的鍋抬名借錢，買齊武器及防具，再找李小膿、Ya問、洪津飽和沉聾等大師，求大師們傳授武功，而大師們也豪爽的答應了。
十二生肖苦練一年，每個人都身懷絕技。終於來到了和年獸戰鬥的日子，大家準備大顯身手、施展絕招。老鼠先發制人，咬住了年獸的尾巴，並注射毒素。
牛和羊踩住了牠的頭，老虎和狗咬住年獸的手腳，困住了年獸的行動。兔子也不甘示弱，把牠最愛的紅蘿蔔全塞進年獸嘴裡，讓牠不能再咬人；龍與蛇同心協力，用身體將年獸纏住，猴子和老母雞不斷拔掉牠的鱗片，馬兒也趁此時奮力一踹，踹中了年獸的屁股，痛得年獸連聲哀嚎，最後，豬使出最後絕技，放出了一個大臭屁，薰昏了年獸。
經過一番苦戰之後，十二生肖終於成功收服年獸，年獸再也不敢出來做亂。最後，大家都過著平平安安、快快樂樂的生活，每到過年，所有人都會貼春聯、放鞭炮 ，來紀念十二生肖收服年獸的英勇事蹟 。